Bitcoin (BTC) ने अगस्त के बाद पहली बार अपनी 50-दिन की सिंपल मूविंग एवरेज (SMA) के नीचे क्लोजिंग दी है। इस बीच, वीकेंड के पहले Bitcoin वोलैटिलिटी लगातार कंप्रेस हो रही है।
लिक्विडेशन क्लस्टर्स, बढ़ता हुआ लीवरेज और ताजा ETF ऑउटफ्लो यह संकेत देते हैं कि महीने भर की रेंज जल्द ही ब्रेक हो सकती है। कुल मिलाकर, डेटा डाउनसाइड की ओर झुकाव दिखाता है।
Bitcoin वोलैटिलिटी: 50-Day SMA का लॉस
Bitcoin इस समय $81,715 पर ट्रेड कर रहा है, जो पिछले 24 घंटों में 0.39% नीचे है। डेली चार्ट में, BTC ने 50-दिन की SMA (लाल तीर) खो दी है, एक बार फिर $85,000 के पास रिजेक्शन के बाद।
यह ब्रेकडाउन लगभग $81,000 और $85,000 के बीच महीने भर की चॉपी ट्रेडिंग को खत्म करता है। इस दौरान, प्राइस में तेज मूवमेंट्स ने लॉन्ग और शॉर्ट दोनों पोजीशन लिक्विडेट कर दीं, लेकिन कोई ट्रेंड सेट नहीं हुआ।
22 अक्टूबर की कैंडल ने इस महीने का सबसे हैवी सेलिंग वॉल्यूम दिखाया। नतीजतन, $82,614 पर 0.618 फिबोनाच्ची रिट्रेसमेंट अब रेजिस्टेंस के रूप में एक्ट कर रहा है।
BTC डेली चार्ट Source: Tradingview
इसके साथ ही, Bollinger Bands भी सिकुड़कर करीब $6,000 वाइड हो चुके हैं। वहीं अगस्त के समय ये बैंड्स लगभग $30,000 तक फैले हुए थे।
इस हफ्ते की शुरुआत में, बैंड्स ने करीब 2.5 साल में अपनी सबसे टाइट रीडिंग दी। इतिहास बताता है कि ऐसी कंप्रेशन के बाद आमतौर पर वोलैटिलिटी में बड़ी तेजी आती है।
हालांकि, Bollinger Bands खुद डायरेक्शन नहीं दिखाते। इसलिए, 50-day SMA का लॉस नीचे की तरफ ज्यादा चांस दिखाता है।
Liquidation क्लस्टर्स ने वीकेंड मूव की तैयारी कर ली
Coinglass के डेटा के मुताबिक, Binance पर सबसे बड़ा लिक्विडेशन पूल $82,500 और $82,650 के बीच है। यह क्लस्टर प्राइस से लगभग 1% ऊपर है और 0.618 फिबोनाच्ची लेवल के साथ ओवरलैप करता है।
वहीं नीचे, लीवरेज्ड पोजीशन $80,850 के आसपास और फिर $80,000 के करीब क्लस्टर हैं। इसी महीने की शुरुआत में, BTC फिसलकर $80,400 तक आ गया था, जब $1 बिलियन से ज्यादा की पोजीशन लिक्विडेट हुई थीं।
Bitcoin वोलैटिलिटी और Binance लिक्विडेशन हीटमैप Source: Coinglass
Binance लगभग 20% टोटल ओपन इंटरेस्ट के लिए जिम्मेदार है, इसलिए यह मैप सिर्फ मार्केट का एक हिस्सा ही दिखाता है। फिर भी, ये क्लस्टर वो लेवल दर्शाते हैं जहां फोर्स ऑर्डर्स मूवमेंट को तेज़ कर सकते हैं।
रेंज के अंदर लेवरेज भी लगातार बन रही है। ओपन इंटरेस्ट $54.09 बिलियन है, जबकि OI-वेटेड फंडिंग अभी पॉजिटिव है – 0.0068%। लॉन्ग्स को अपनी पोजिशन होल्ड करने के लिए अभी भी पेमेंट करना पड़ रहा है।
फंडिंग आसपास 0.010% से इस हफ्ते की शुरुआत में ठंडी पड़ गई है, जिससे लगता है कि एक्स्ट्रा लेवरेज पहले ही क्लियर हो चुकी है। फिर भी, पोजिशनिंग शॉर्ट साइड की तरफ नहीं गई है जो कि आम तौर पर एक मजबूत स्क्वीज़ को जन्म देती है।
यह सेटअप तेजी से $82,600 की तरफ मूवमेंट और फिर लेट लॉन्ग्स के लिए फ्लश का मौका बना सकता है। वीकेंड में यह मूव और तेज़ हो सकता है।
CME फ्यूचर्स, जिसमें $9.36 बिलियन ओपन इंटरेस्ट है, वीकेंड में US स्पॉट ETFs के साथ बंद हो जाते हैं। वहीं ऑफशोर परपैचुअल मार्केट्स, जिनमें लिक्विडिटी कम है, अब प्राइस सेट करेंगे।
ETF आउटफ्लो से मार्केट की संभावनाएं नीचे
इंस्टिट्यूशनल डिमांड भी अब ठंडी हो गई है। US स्पॉट Bitcoin ETFs ने 22 अक्टूबर को 3,964 BTC का नेट आउटफ्लो दर्ज किया, जिसकी वैल्यू लगभग $322 मिलियन है, Glassnode के मुताबिक।
US स्पॉट ETF नेट फ्लोज़ इन BTC Source: Glassnode
यह विदड्रावल दो मजबूत इनफ्लो डेज के बाद हुआ है, जिन्होंने $85,000 की ओर मार्केट को पुश किया था। अभी तक इस साल हर बड़ी रैली मल्टी-डे इनफ्लो स्ट्रीक पर निर्भर रही है।
फंड्स ने अक्टूबर की शुरुआत में ही कई बार आउटफ्लोज़ शो कर दिए थे। अगर नई बाइंग नहीं आती है, तो स्पॉट डिमांड के लिए लेवरेज फ्लश को संभालना मुश्किल हो सकता है।
Bitcoin वोलैटिलिटी और कीमत भविष्यवाणी: बुल मार्केट सपोर्ट बैंड की ओर संकेत
अगर डेली क्लोज $81,000 से नीचे आता है, तो प्राइस 0.5 फाइबोनैचि लेवल – $77,876 – की ओर खुल सकता है। यह टारगेट, मौजूदा प्राइस से करीब 4.6% नीचे है।
इसके नीचे बुल मार्केट सपोर्ट बैंड है। यह रेंज 21-सप्ताह की एक्सपोनेंशियल मूविंग एवरेज (EMA) $76,700 से लेकर 20-सप्ताह की SMA $72,500 तक फैली हुई है।
$73,139 पर 0.382 फिबोनाच्ची लेवल निचले किनारे के पास और मजबूती जोड़ता है। BeInCrypto के Market Intelligence एक्सपर्ट काउंसिल के सदस्य Benjamin Cowen ने भी इसी रिस्क को हाइलाइट किया है।
इस बैंड में मूव करना जरूरी नहीं कि बड़े अपट्रेंड को खत्म कर दे। हालांकि, अगर वीकली क्लोज $72,500 से नीचे होती है तो बुल मार्केट स्ट्रक्चर को चैलेंज मिल सकता है।
दूसरी ओर, अगर प्राइस $82,600 के ऊपर टिकती है, तो $85,000 की तरफ शॉर्ट-स्क्वीज ट्रिगर हो सकती है। अगर डेली क्लोज $84,000 के ऊपर होती है, तो bearish स्ट्रक्चर इनवैलिड हो जाएगा।
फिलहाल, डेटा पॉइंट्स किसी शांत वीकेंड के बजाय एक वोलाटाइल वीकेंड की ओर इशारा कर रहे हैं, जिसमें sellers की पकड़ मजबूत है।